聯博條款發威 12檔境外基金 今停賣

【經濟日報 2010/09/17 記者李娟萍、黃俊苔、張瀞文/台北報導】
境外基金國人投資上限由九成收緊至七成，主管機構昨（16）日緊急通知12檔境外基金今日起停賣，定期定額投資人不受影響。備受關注的聯博全球高收益債券基金，由於其他國家的投資人比重拉高，台灣投資人的比重可望降到六成以下。

國人持有聯博全球高收益債券基金的規模達3,000億元，成為這次國人投資上限修正的導火線，業界也戲稱為「聯博條款」。但實際上，卡到的是摩根富林明。摩根富林明投信總經理石恬華昨日在投信投顧公會歡迎新任理監事茶會上，就慘呼「根本是害到我們」。

石恬華說，已接到主管機關的通知，JF計有五檔基金從今日就不能賣了，規模更大的JF東協基金也在危險邊緣。現在只能寄望主管機關能盡快與盧森堡、愛爾蘭等國家簽訂基金監理附函（side letter），重新開放基金的申購。

聯博全球高收益基金不在12檔名單之內，聯博投顧副總經理及法律顧問吳中嵐表示，這檔基金在新加坡、香港也賣得很好，因此，台灣投資人占這檔基金的比重將持續下降，可能降到六成以下。

根據業界側面了解，聯博已逐步引導大客戶到海外下單。只要以海外帳戶買基金，就不會被金管會的新規定卡住。

金管會證期局局長李啟賢則指出，境外基金國人投資上限雖有緊縮，但原有定期定額不受限制，國人仍可繼續扣款與贖回，相關權益不致受影響。

至於業界關切的基金監理附函簽署一事，李啟賢表示，恐怕沒這麼快，因為在金融海嘯、歐債風暴之後，外國政府對金融監理有不同的考慮，原本認為會最快簽署的愛爾蘭，最近也放緩動作。

投信投顧公會秘書長蕭碧燕表示，國人投資的基金多半是海外基金管理業者於盧森堡註冊的基金，台灣投資人每年投資的金額幾乎穩居前三名，國人雖為投資大戶，但在先前金融海嘯期間時，主管機關向國外基金管理業者要求提供資訊，卻常得不到回應。主管機關擔憂，台灣投資人占特定基金比重極高，卻沒有辦法準確監理，恐有疑慮，促成此次大動作調整國人持股限制。

投信投顧公會昨日也發文提醒境外基金總代理公司，未來送件新增數項審查項目，包含說明除註冊地外已於哪些國家銷售、如何控管台灣投資人投資比重、每次送審境外基金檔數也早已由先前的五檔降低至三檔等。



【Winzi 讀報】

以下是各基金資料